能不能战胜市场，这个答案是简单的。国内A股N年历史号称1赢2平7亏，其实能有0.3赢0.7平就不错，反观在投资监管及行业规范都远远胜于我们的美国股市，投资环境优于我们的美国股民经过调查最后能战胜市场的只有5% 。
散户从来不休息，真正在休息的，都是套牢的几个人，多数人总是在贪念的怂恿下去竭力追求一种超现实的完美，而短线最终是造成亏损的主要问题。当然理论上说，短线更能获取暴利，华尔街这么年来，能成为大师的人，从来没有短线炒手。真正能赚大钱的，都是长线，也许，你认为他们长线是因为资金太大了，没有办法短线。因为资金越大，在市场里面掉头越难，所以对大势的把握要求相当准确。巴菲特，索罗斯，他们一年的收益也就30%左右。当然有多人认为自己能赚100%或者更多。因为这个市场从来不缺少吹牛厉害的人。股票市场，短线炒作方法，有N种，你甚至可以射飞镖买入，你的买入卖出，可以非常随意，牛市当中随便买入，也是对的，熊市，再对的指标信号，也是错误的结果。所以，不要去妄想战胜市场。市场不是用来战胜的，是用来适应的。最简单而有效的方法就是放弃战胜市场的奢望而欣然加入市场，这至少可以保证得到与市场相似的收益率与风险性。正如华尔街俗语所云：“无法战胜就索性参与”。
巴菲特在接受美国《财富》杂志专访时就经济、金融监管等一系列问题发表了自己的看法。他认为投资者失败的主要原因是过高的手续费和总是试图战胜市场。投资者有两件事情可能做错：你可能买入了错误的股票；或者你在错误的时间买入或卖出了股票。正确的事情是：你基本上不需要卖出你的股票。某些投资者在很多行业都有投资，如果其中一些行业陷入了不景气，总有其他的一些行业日子会好过些。于是他们可能变得贪婪起来。巴菲特说：“我一再声称，投资者应当在别人贪婪时自己谨慎，别人谨慎时自己变得贪婪。如果你在别人贪婪时比别人更贪婪，在别人谨慎时比别人更谨慎，那么你最好不要有任何投资。” 对于非专业投资者，巴菲特建议最好选择指数型基金，而且应该在一段时间里持续买入。
从长期来看，股票市场是一个效率市场，绝大部分人都将碌碌无为向平均收益靠拢，从日常短期波动来看，股价服从随机行走理论，谁也无法确定地进行精确地短期预测，如果谁能长期准确的预测短期市场波动，他的财富早就排在比尔?盖茨之前了，证券市场一百年来没有人能够做到这一点。由于大部分人都无法战胜市场，所以西方许多投资者选择了指数化投资，力求使自己的投资尽量指数化，以获得证券市场的长期平均收益。难道没有战胜市场的方法存在吗？有！但这种方法往往特别难，只有极少数人能够做到，只能是极少数人的小概率事件。用庞格罗蒂的话说：只有偏执狂才能生存！
